Un amigo de mi cofundador encontró un inversor potencial a través de su red, pero dice que si recibimos fondos quiere el 10% de nuestra startup, ¿no es eso demasiado?

En varios países, debe ser un intermediario autorizado (por ejemplo, un banco de inversión) para obtener una comisión de una presentación.

Un número de personas evita esto pagando una ‘tarifa de consultoría’ a la persona que hace la presentación.

Una tarifa de consultoría típica es el 1% de los fondos invertidos para una introducción … tal vez como máximo el 2% … y esto solo debe pagarse con la aprobación del inversor (que es una buena estrategia de negociación para mantenerlo razonable).

Entonces, sí, el 10% de su empresa es aproximadamente 20 veces la tasa actual y altamente inusual.

¿Esto podría funcionar?

Probablemente no. Solo ciertas personas pueden jugar match maker entre una startup específica y un inversionista específico, y estas personas deben tener una licencia. La SEC decidió esto hace mucho tiempo para evitar que la gente se vuele. Estaría violando la ley porque las probabilidades son abrumadoras en su contra de que él tenga licencia a menos que haga esto para ganarse la vida. Pero tales términos sugieren que no lo hace.

¿Esto es normal?

Ni por asomo. El 10% es una porción saludable. Suficiente para un cofundador, tal vez un compañero de desarrollo (ambos con la adecuada adquisición), pero no para nada más.

¿Podría valer esto si se estructura correctamente?

Casi imposible.

El 10% es enorme. Es el tipo de cosa que hace que un inversor de primera ronda muera por dentro cuando lo ve en la mesa de cap. El 2% puede ser más preciso, pero nuevamente, existe esta molesta licencia de Broker / Dealer con la que no vale la pena coquetear y ser arrestado.

Estaba hablando con un amigo mío hace un tiempo. Me contó cómo presentó una startup muy exitosa a sus inversores.

Mi amigo dijo: “Los inversores estaban tan contentos con el resultado que me enviaron una buena botella de vino”.

Luego se echó a reír. “Recibo una botella de vino y ellos (los inversores) ganan millones”.

Ese es el trato.

Emprendedores: no le des a alguien una gran cantidad de capital o efectivo para una presentación.

Tu amigo es ingenuo o intenta aprovecharse de ti. De cualquier manera, no puedes darle a tu amigo el 10% del capital.

De hecho, darle a su amigo el 10% de su capital lo hará no financiable. Ningún inversor financiará su empresa y otorgará un 10% de propiedad a alguien que no esté trabajando activamente en la empresa.

Así que le explicaría cortésmente la etiqueta en estas situaciones a su amigo.

Con suerte, tu amigo es simplemente ingenuo y realmente no entiende lo que es correcto, pero estaría preparado para seguir adelante si todavía quiere su 10% de propiedad.

Eso es demasiado

Algunos fundadores pueden necesitar ayuda con la recaudación de fondos, pero principalmente a través de tutorías e introducciones. no a través de que alguien más recaude fondos para ellos. Si el CEO no puede recaudar dinero (= vender la idea de la compañía a los inversores), ¿cómo podrían vender el producto a los clientes?

Yo no soy un abogado.

No solo es demasiado, es muy probable que sea ilegal. Es una ley / regulación federal que cualquier persona que ofrezca servicios de inversión tenga una licencia para hacerlo. Los planificadores financieros tienen estos. Todo tipo de personas en la industria de servicios financieros tienen estas licencias. Dudo que esta persona tenga la licencia necesaria para hacer esto. Debido a que esta persona encajaría en el área de un corredor de inversiones, puede estar infringiendo la ley / regulación federal. La parte de legalidad dependería de los detalles de la ley en esta área.

El siguiente problema es el del 10% de la empresa. 10% para una acción única? ¿Seriamente? Los corredores de inversión en el área de servicios financieros obtienen un porcentaje mucho menor. ¿10% de la compañía solo por una presentación única? No, no es una buena idea. Ahora, si este tipo se uniera y se encargara de las relaciones con los inversores con la mentalidad de conseguir un grupo de inversores y quiera participar activamente en la empresa a diario, tal vez esa sea una discusión que valga la pena tener, pero incluso entonces, no por 10% de la empresa.

¡Buena suerte!

Ah, recaudación de fondos: un tema que surge mucho con las startups.

Me parece interesante que las personas que solicitan una compensación por las presentaciones de recaudación de fondos a menudo son tratadas como “sinvergüenzas”, mientras que los banqueros de inversión y las plataformas de crowdfunding se consideran servicios de “valor agregado”.

¿Sabía que un buen número de VC utilizan empresas ‘profesionales’ de recaudación de fondos para recaudar sus fondos? Supongo que muchos de los comentaristas en esta publicación no llaman a esos VC también por no ‘hacerlo por su cuenta’.

Al final del día, sí, es genial si una startup puede crecer por su cuenta. Pero la recaudación de fondos es difícil y depende de más factores de los que algunas personas consideran (efectivo restante, ubicación, conexiones, capacidad de venta, etc.).

Esperar presentaciones basadas en la buena voluntad es un punto de vista “centrado en el valle”, pero a menudo no sucede en otros mercados. ¿Qué sucede si se encuentra en un mercado emergente con muy pocas vías de financiación? ¿Qué pasa si hipotecaste tu casa y no harás nómina la próxima semana?

Los tiempos desesperados pueden requerir medidas desesperadas. Si ese eres tú, toma lo que puedas conseguir. Pero incluso si está desesperado, una tarifa de búsqueda de capital del 10% es extremadamente alta para un ecosistema de inicio desarrollado (1% -2% para una introducción y nada más es más razonable), y es muy probable que disuada a futuros inversores de financiar su empresa.

La mejor de las suertes es hacer crecer su empresa, si es posible, primero considere mantenerse a través de los ingresos y luego busque inversores de valor agregado que crean en su misión y se queden con usted a lo largo y ancho.

¿Por qué no simplemente elaborar su plan de negocios, hacer un PPM para una colocación privada estándar del Reglamento D 506 y seguir la ruta Crowdfunder (.com), Fundable (.com), EquityNet (.com) para encontrar un bajillion acreditado? inversores? El crowdfunding de equidad es legal. . . y las personas con buenas ideas / buenos planes / buenos equipos / buena investigación de mercado y prueba de mercado a veces recaudan mucho dinero en semanas. Si no tienes esas cosas. . . debe adquirirlos antes de tomar la inversión de alguien, ¿verdad?

Una tarifa de búsqueda generalmente aceptada es del 2-3% del monto de la financiación.

Por lo tanto, una participación del 10% en su empresa es ciertamente demasiado alta.

Algunas formas de manejar esto podrían ser
1. Período de adquisición. Todos deben tener un período de concesión, incluidos los fundadores.

2. Valor agregado único o valor agregado futuro también. Si una vez, es mejor persuadirlo por una tarifa plana.

Dicho esto, considere también el hecho de cuán importante es este dinero para la supervivencia de su empresa.

Otro hecho a considerar es que los planes futuros para recaudar más dinero. ¿Puedes diluir su estaca entonces? Si no puede diluir sus apuestas, podría levantar una bandera roja en una futura ronda de financiación.

¿Quiere un 10% sin gastar dinero?

Por lo general, las comisiones obtienen del 10% al 15% del dinero recaudado, por lo que si encuentra $ 1 millón, obtendría $ 100K a $ 150K.

Si quiere un 10% sin dejar dinero, dígale una cosa:

Ve a la arena, amigo.

Le sugiero que se concentre en su producto y busque otros inversores ángeles. Si está trabajando en un gran producto, siempre puede encontrar muchas personas interesadas en invertir en su empresa.

El 10% de su empresa es bastante y, simplemente, para una presentación si la está gastando, no tiene mucho sentido comercial. Es posible que sus futuros inversores no estén muy contentos con este enfoque. Se debe dar equidad a las personas que aportan valor a largo plazo a la empresa.

Te sugiero que vayas a la red tú mismo. Encontrarás muchas personas que desearían ayudarte a hacer esas presentaciones con posibles ángeles.

No hay absolutamente ninguna manera de que lo haga.

Depende completamente de su modelo de negocio y credenciales. Si está teniendo dificultades para encontrar inversiones y se está quedando sin efectivo, tal inversión no será una mala idea

¿Ofrecería derechos de voto con el 10% de propiedad? No conoce bien a la persona: puede aceptar dar el 10% pero no ofrecería derechos de voto, por lo que el negocio aún está en manos de los fundadores.

No hay forma de que lo haga. Solo mis dos centavos.