¿Cuáles son las principales razones por las cuales las empresas no pagan sus préstamos?

Habiendo estado en el comité de crédito y vigilancia desde la década de 1980, no lo he visto todo, pero tal vez sea una representación justa. Fue Mark Twain quien dijo que la historia nunca se repite, pero sí rima. De todos modos, los banqueros nunca han sido buenos para aprender de sus errores, pero son peores para reconocer lo similar pero diferente.

En el Reino Unido, el ciclo que terminó en 2008 se produjo a partir de una recuperación que comenzó en 1991. Una corrida de toros de 17 años significó que los niños que salían de la universidad podían tener casi cuarenta años y ser bastante mayores sin haber visto un choque adecuado.

Por lo tanto, mi opinión sobre los impagos de préstamos tiene bastantes sombras grises. Raramente he visto un fraude real. A menudo ha sido exuberancia o inexperiencia por parte de prestatarios u oficiales de crédito, lo que significa que un evento inesperado pero predecible retrasa los flujos de efectivo.

A medida que un mercado se calienta en lugar de ser más cauteloso, los prestamistas tienden a tener más confianza en los valores de los activos y las tasas de crecimiento. Los mercados en aumento producen volúmenes de transacciones, cada uno de los cuales confirma a los demás. Los bancos compiten por los negocios y los criterios de suscripción son relajados. Mark Twain es muy relevante cuando escuchas “esta vez es diferente”, “cambio de paso” o “cambio de paradigma”.

Se supone que los empresarios son optimistas mientras que los bancos son cautelosos. Es una tensión natural impulsada por la carga de dinero que el empresario podría ganar en comparación con el muy pequeño porcentaje que el banco ganará.

El incumplimiento en sí mismo puede ser un tema de discusión. La existencia de un evento de incumplimiento no significa que tenga que suceder nada, ya que el préstamo puede ser bueno y pagado. Un préstamo en mora tiene implicaciones de suficiencia de capital inútiles para un prestamista, por lo que curar o perdonar el incumplimiento puede ser sensato. “Un préstamo renovable no genera pérdidas” es posible cuando el costo de transporte para el banco es cero, como hoy, y el activo es vendible. Los reguladores desaprueban esto ahora porque saben mucho menos sobre banca que sus sujetos.

El crédito no se trata solo de hechos y cifras. Necesitas experiencia e curiosidad para hacerle la pregunta asesina. Era una pregunta tan intuitiva que los problemas expuestos en iSoft

Los morosos de préstamos se dividen en dos categorías: morosos intencionales y morosos involuntarios


Incumplidores voluntarios: en términos generales, son aquellos que no cumplen con sus obligaciones de préstamo a pesar de tener los recursos para hacerlo. Al pedir prestado sin intención de pagar, están perpetuando un fraude en el sistema bancario. De acuerdo con la definición de RBI, esto incluye a aquellos que han desviado fondos, activos enajenados o utilizado dinero de préstamos para fines distintos a los mencionados.

Incumplidores involuntarios: son aquellos que por alguna razón no pueden generar el flujo de efectivo esperado de su negocio y no tienen ningún otro recurso para pagar su préstamo. Esto puede suceder por varias razones.

1. Interrupción en el suministro de materias primas por cualquier motivo. Podría ser micro debido a un problema con los proveedores o en un nivel macro, como la escasez global

2. Si los prestatarios están en un negocio de productos básicos, podría suceder porque el precio global de su producto terminado se ha derrumbado (por ejemplo, el acero)

3. Podría suceder debido a que los costos se descontrolan, como sucedió con Kingfisher Airlines.

4. La compañía podría perder fondos si especula en derivados, acciones o en otros mercados.

5. La empresa podría perder dinero debido a multas impuestas por los reguladores u órdenes judiciales adversas.

Hay dos tipos de morosos. Habitual o intencional y morosos por factores circunstanciales.

Los morosos habituales o intencionados realmente no necesitan una razón. Simplemente no pagan y descubren estrategias para escapar de la situación tomando cobertura legal o intentando saldar la deuda mucho más tarde con un fuerte descuento cuando los bancos se frustran persiguiéndolos. Hay una nueva generación de morosos de alto perfil que utilizan su influencia política y comercial para estafar a los bancos y huir del país.

Los desafortunados son aquellos que son básicamente honestos pero que no han podido pagar sus obligaciones debido a varias razones. Podría ser una pérdida recurrente en el negocio, no recibir pagos de los deudores, falta de pedidos debido a un mejor material disponible en el mercado o avance tecnológico, administración inepta, pérdida debido a accidentes o robo o incendio y no tener el stock asegurado o no tener reclamo de seguro resuelto.

Mi experiencia en este campo durante más de 40 años me dice que algunos banqueros ineficientes también son responsables del fracaso del prestatario en los negocios. La mayoría de los banqueros tienden a subfinanciar. No brindan soporte adecuado cuando el negocio se está expandiendo. Toman demasiado tiempo para sancionar o rechazar un préstamo, lo que contribuye al costo y al tiempo hasta la unidad.

Incumplimientos intencionales, fracaso comercial, fracaso del producto, alto costo de producción, escasez de materias primas, no hay demanda de producto, mala gestión, problemas laborales.